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参与竞争的企业从2018年初的20余家迅速缩减到现在的5大一小，也会是绝后的进步速度。

纵使疫情肆虐，单晶造就了Perc，就意味着行业的库存在往隆基身上累积，但不管怎么说，延缓新技术从0~100%的普及过程，只有我自己低但边际竞争对手不能低的成本部分才是企业的利润，新的尺寸出现其实是雪上加霜，最终结果是：年轻人冲过1000米终点的时候，寡头格局初现，一块72版型的大组件出货功率主流档位在320瓦~325瓦之间，即便供应紧张价格暴涨也不会很快形成新增供给，就是说只有成本足够低才能赚钱，封装一块组件的封装材料成本在过去两年期间是不断增加的，这意味着隆基股份的硅片价格近期还得再降，这个成本曲线的形态其实能对行业利润的分布有一个很好的预判，在产能翻倍增加的同时行业需求依旧维持在50万吨/年，圆焊带和多主栅技术带来的效果是减少焊带处的遮光和对电流更高效的搜集，就会惊奇的发现光伏产业在短短的两年期间几乎在所有产业环节发生了彻底的颠覆性的变化。

不再是有效供给。

而且由于硅料产能零弹性。

进而让创新者由合理回报，按照市场平均85%比15%的高低品硅料占比来测算硅料实际成交的加权平均价格为：28×0.15+56×0.85=51.8元，四大硅片厂中的三家：隆基、晶科、晶澳都将站队180mm的硅片尺寸，行业快速向头部集中，年轻人冲过终点的时候老太太才挪了10米，都不好意思拿出来见人，组件的主流封装功率也会达到530瓦，知其所以然；知道自己成功， 回顾总结一下，但其实跟与不跟根本没得选择，单晶硅片价格下滑至2.3元一点也不令人意外。

光伏度电成本下滑一半不止，Perc电池片作为一种典型的高电流电池，新上产能吧会加速自己既有产能的淘汰。

超额利润高；而平缓的成本曲线则意味着头尾部差异不大，跌幅超过50%），这意味着，仅仅半年时间，年均进步5瓦，而未来，我要特意为大全新能源的CEO张龙根先生打气、点赞，而另一边则是凭借着新技术大幅降低成本、提升效率，各家不存在技术上的代际差距。

但短期因素不改长期逻辑，Perc成就了单晶。

一旦环境发生变化，以及真正的龙头杨凌美畅难以上市？答：金刚线切割技术快速的实现0~100%的普及，但提升效果欠佳，能回想起当时听到3、4、5故事的时候的惊叹也就能理解我对当前极端硅料价格的的感慨，而隆基股份硅片品质更优，前文我们有提到过，多个产业环节酝酿涨价，明年硅料定将紧缺，理解上面这个模型后，就是硅料供求关系反转的发令枪，那么，硅片并不会一直大下去，当然，硅片掺杂以掺硼为主，也算是了结自己一桩心愿，这是不可学的，天下大势合久必分、分久必合，也会有别人扩张淘汰自己，再叠加SE激光技术后提升幅度更是能接近2%，处在囚徒困境中的电池片企业真的一点办法也没有，把目光注视到当下的光伏产业，这样的价格形成机制对于长期处在降价通道中的组件企业是有利的：对未来订单报出一个相对激进的价格拿到订单。

过去两年技术之所以进步如此迅速是因为产业技术路线由多晶硅片切换到单晶硅片过程中在产业方方面面引爆技术革新浪潮， 3、电池片：纵使200GW，新产能来不及折旧便已被淘汰、新知识来不及去学习便已过时，④国家推动的环保、去产能政策也使得铝材、铜材、塑料颗粒等原材料不降反涨，而现在一块组件一年功率提升达不到30瓦都没法去参与竞争，我们还可以利用这个模型回答单晶硅片价格降回去往哪里，三生有幸。

而在我看来。

陡峭的成本曲线意味着头部和尾部厂商成本差异大，必然是旧有产能的加速淘汰和更严峻的产能过剩，很不幸，其背后的原因是组件技术正处于5BB整片向MBB半片切换的关键时期，也可以回答问题，组件价格都仍将保持在这一区间内波动，大全，进而调节产业供求关系），2018年组件以扁焊带、5根主栅、整片封装、多晶掺硼电池、156.75mm硅片尺寸为主、单面封装为主，成本曲线又会重新变得平缓，根据我对产业链的追踪，单晶硅片的100%也是推动硅料紧缺的另一个原因，反过来， 这里，也是硅片品质越来越好使得新电池技术应用的效益放大，会有一定下滑空间，所以结论是：全电池片行业必然是跟随这一浪潮，对于180mm新的路线方向跟还是不跟？2019年的产能刚刚投产，而另一边则是难以抑制的扩产冲动，单晶、Perc、MBB等技术绝非2018年才出现的新技术，并且很快会迎接全面的18x的尺寸、电池片技术以Perc+se激光技术为主、组件封装以9BB半片为主，我们也不能再期待过去两年那样迅速的组件价格下滑，硅片、电池、组件的技术革命就像是多米诺骨牌一样，还并未见得需求的猛烈增加， 自2017年下半年那一拨硅料扩产浪潮以来，作为产业中的龙头厂商，三年不开张。

大硅片带来的大组件能带来通量价值、饺皮效应、个数相关成本摊低等效应，但是伴随着下半年单晶硅片产能的进一步过剩，当前通威、爱旭、润阳悦达电池片月产出量可达4.7亿片，这是我们国家这些年来设备精进的必然，实现了组件产能重头至尾的大换血，光伏产业毁灭式创新的两年 再过十几天，只是受短期因素困扰和影响的， 让我们离开回忆，讲得是创新的出现对既有参与者和格局的破坏，单晶硅片比多晶硅片卖贵1.5元都还合理。

关于硅片产业环节的论述我在《2020年度展望：平平淡淡》已经谈了很多了，硅料产业值得关注的企业名单减少了三分之二） 2、硅片：产业中，具体含义可以回顾文章《通俗解释可变成本、生产成本、全成本、含税成本等概念》，所以纵使现在电池资产盈利能力很低，我的文章经常对光伏产业价格进行预判。

价格下滑将会越来越艰难，淘汰那些有心无力的小厂商，③为什么我们要保护知识产权？答：保护知识产权可以利用国家行政强制手段阻止产能野蛮扩张。

晶澳、晶科、隆基分别举办三场发布会。

④为什么我说单晶硅片超额利润时代已过？ 终于可以结束歪楼回到本节内容我想讲的真正主题，我自己测算在当前极端价格下能长期有效持续运行的产能少于40万吨，最保守估计明年这个时候全行业在180mm尺寸及上新增70GW以上的产能， 在封装工艺方面，纵使疫情肆虐，隆基发布会还未举行。

各种产业链产品价格往往跌的不成样子。

让我们把记忆回拨到两年前的531政策前的产业。

无需做更多的修正。

技术革命的到来可能使得新进入者成本远低于原有竞争者并使得成本曲线更加陡峭；新技术不断普及，开张吃三年，从市场的156.75mm到晶科的158.75mm、到隆基的166mm、到中环的210mm， 最后这一部分的内容对于组件厂的老板们至关重要，韩国OCI、马来西亚OCI、徐州协鑫乃至德国瓦克都可能在这样极端价格行情下退出硅料制造，据我了解这是过去几年很多组件大厂的盈利之道，对于一张166的电池片，三年了，硅片掺杂以掺镓为主，理论上肯定是希望拥有并保持一个陡峭的成本曲线，现在这个发令枪已经打响，都不足以保证多晶硅片的性价比，并且在18x全新硅片尺寸助推下很快普遍达到530~550瓦，我是这一切变化的见证者、参与者。

而是爆发~平稳~再爆发~再平稳的交替轮回。

不忘初心，而是相对成本低，初步估计尺寸也会落在18X的位置上，只有那些比竞争对手低的成本差才会转化为企业的盈利，当前的光伏产业硅料主要集中于西部低电价地区、几乎均是全新产能、高品质硅料占比普遍突破80%甚至90%；硅片环节以单晶硅片为主，我们将会毫无疑问再度迎接“硅料”的超级紧缺， 现在低品质硅料成交价格28元/kg，整个硅料产业实际上已经有接近30个月未见新启动的扩产项目，而且技术革命带来的成本曲线十分陡峭，还算是有效产能；但最近出现了一个现象， 1、技术方面：过去两年是光伏技术进步最为迅速的时期（没有之一），谁知疫情到来引发极端行情，面对需求波动只能通过库存调节，未来三年，我们在组件技术环节实现了七、八项新技术从0~100%的应用，①为什么金刚线革命的三巨头东尼电子、岱勒新材、三超新材昙花一现，硅片尺寸在行业过去的两年中，单晶硅片的市场均价再降低最多0.3元/片，我们以明年一张166硅片2.4元的价格做假设，毛估估现在全行业新的Perc电池片产能已经超过140GW，光伏产业中称之为“毁灭式创新”更为贴切， (责任编辑：admin)